全球8英寸產(chǎn)能極缺，其他工廠傳出的消息多為漲價，或擴產(chǎn)12英寸，唯獨只有市占率4.2%的中芯國際官宣了8英寸擴產(chǎn)計劃，究竟是何緣故呢？

集微網(wǎng)消息，晶圓代工產(chǎn)能緊缺已是半導體產(chǎn)業(yè)近一年來老生常談的話題，與傳統(tǒng)制造業(yè)不同，晶圓制造是全世界最精密復雜的工藝之一，其牽扯的工序和設備繁多，需要巨額的資本支持。晶圓廠的每一輪擴產(chǎn)都有著數(shù)月，甚至是一年以上的長周期。因此，晶圓代工產(chǎn)能緊缺問題無法像口罩、測溫槍等商品一樣在短期內(nèi)解決。

“現(xiàn)在每天見客戶，除了問我們要產(chǎn)能安排，就是叫我們擴產(chǎn)?！蹦尘A代工大廠的銷售主管Mike（化名）告訴集微網(wǎng)，“可現(xiàn)實是，8英寸擴1000片月產(chǎn)能需要1000萬美元，12英寸擴1000片可能就需要1億美元。然而，市場化的晶圓價格根本沒有辦法支撐我們的擴產(chǎn)?！?/p>

IC Insights最新研究報告顯示，臺積電平均每片晶圓收入為1634美元，是中芯國際（684美元）和聯(lián)電（675美元）的2倍多，排在第2的格芯為984美元。顯然，作為先進工藝的領頭羊，臺積電的每片晶圓價格要遠高于其他競爭對手。在此前提下，臺積電相對有資本進行大幅擴產(chǎn)，但僅僅只是針對12英寸。

日前，據(jù)臺媒報道，臺積電已優(yōu)先考慮擴產(chǎn)12英寸晶圓廠，而不是8英寸廠，這勢必會加劇8英寸產(chǎn)能供不應求的現(xiàn)狀。臺媒引述消息人士稱，這是因為成熟工藝節(jié)點設備供應端短缺，臺灣其他廠購置8英寸設備時也遇到了困難。

可事實真是如此嗎？

來自4.2%的堅決

中芯國際聯(lián)合CEO趙海軍在2020年第四季度電話財報會議上透露，公司在2021年將擴充4.5萬片的8英寸月產(chǎn)能，另外12英寸也將擴充1萬片/月。

而據(jù)集微網(wǎng)了解，中芯國際還是在被列入實體清單后對擴產(chǎn)計劃進行了縮減，8英寸2021年的擴產(chǎn)原計劃為7萬片/月。要知道，目前中芯國際的8英寸整體月產(chǎn)能約為25萬片，一年內(nèi)的擴產(chǎn)幅度已接近20%。

供應鏈人士告訴集微網(wǎng)，大多數(shù)人認為全球的8英寸設備已經(jīng)“絕版”，而實際上應材、Lam以及東電等已經(jīng)開足馬力，進軍新的8英寸設備，有些是自己制造，有些則將技術(shù)授權(quán)給OEM代工生產(chǎn)。中芯國際8英寸擴產(chǎn)中所購買的就大多為新設備，且相關訂單在中芯國際被列入實體清單前就已經(jīng)敲定，剩下的工作只是交付和裝載。

全球8英寸產(chǎn)能極缺，其他工廠傳出的消息多為漲價，或擴產(chǎn)12英寸，唯獨只有市占率4.2%的中芯國際官宣了8英寸擴產(chǎn)計劃，究竟是何緣故呢？

集微網(wǎng)采訪了多位分析師和產(chǎn)業(yè)鏈上下游的業(yè)內(nèi)人士，總結(jié)出了以下四大原因：

一、充足的現(xiàn)金流，打破市場化價格的限制。中芯國際科創(chuàng)板首發(fā)募集資金高達532億元，排在2020年科創(chuàng)板首發(fā)上市145家企業(yè)中的第1位。中芯國際能夠擺脫市場化晶圓價格的限制，通過將募集的大量資金用于擴產(chǎn)，以持續(xù)推動公司未來業(yè)績的增長。

二、相比于12英寸，8英寸擴產(chǎn)阻礙更小。自中美貿(mào)易戰(zhàn)開打，中興、華為等中國高科技企業(yè)被美國商務部列入實體清單，中芯國際也逐漸感受到時局的動蕩和外部阻力加劇。從EUV設備交付受阻，到去年底最終被列入實體清單，中芯國際發(fā)展的速度被迫趨于平緩。美國商務部指出，對中芯國際進口用于10nm及以下技術(shù)節(jié)點（包括極紫外光技術(shù)）的產(chǎn)品或技術(shù)，會采取“推定拒絕”。日前，中芯國際獲得的第一批供應許可也是以成熟工藝設備為主。由于12英寸設備所覆蓋的工藝節(jié)點更為先進，而8英寸廠擴產(chǎn)絕不可能涉及先進節(jié)點，因此中芯國際將擴產(chǎn)的重心放在8英寸將更為順利。

三、國產(chǎn)替代正當時，8英寸市場頗具成長空間。根據(jù)IC Insights的研究報告，截至2020年12月，中芯國際在全球8英寸晶圓產(chǎn)能排名中僅位于第6位，市占率僅6%。在純晶圓代工領域，中芯國際也僅處于第3位。因此，8英寸市場還有著巨大的成長空間，擴產(chǎn)實際上是中芯國際長期的戰(zhàn)略選擇。如今8英寸產(chǎn)能緊缺，電源管理芯片、IGBT、MCU以及CIS圖像傳感器等芯片價格不斷上漲，在國產(chǎn)替代的浪潮下，中芯國際的“春種”一定會迎來“秋收”。

以上三點是中芯國際擴產(chǎn)8英寸的主要原因，關于其他工廠不擴產(chǎn)8英寸，只擴產(chǎn)12英寸的原因，臺灣分析師Tom（化名）告訴集微網(wǎng)，目前12英寸已經(jīng)逐漸成為了主流尺寸，因為其具有更高的生產(chǎn)效率和更低的單位耗材。雖然12英寸擴產(chǎn)雖然成本更高，但每片晶圓價格也更高。

近年來，除了臺積電宣布在南科六廠旁新建一座8英寸廠，全球幾乎不再有新的8英寸純晶圓代工廠出現(xiàn)。Tom表示，12英寸廠的工藝節(jié)點覆蓋面更廣，能帶來更靈活的調(diào)配空間。另外，新建12英寸廠更容易獲得政府補貼，這也是晶圓廠傾向于建造12英寸廠的原因之一，近年來新設立的公司也是直接上馬12英寸。

影響

8英寸“我擴敵不擴”，隨著國內(nèi)IC設計公司需求不斷增高，供應鏈國產(chǎn)化的欲望不斷強烈，中芯國際未來的盈利能力將獲得進一步提升。

反觀12英寸及先進工藝節(jié)點，持續(xù)擴充產(chǎn)能使得折舊增加，但先進制程的大客戶被迫更替卻導致生產(chǎn)的晶圓數(shù)量下降，這讓中芯國際的負擔變得更加沉重。在美國的打壓下，如何保證先進制程的謹慎延續(xù)，并在未來完成突圍，是中芯國際需要長期考慮的問題。

對于中國IC設計公司而言，中芯國際8英寸擴產(chǎn)將一定程度上緩解模擬芯片、電源管理芯片、MCU等缺貨嚴重的問題。

在半導體設備市場，中國廠商目前僅在8英寸市場具備一定競爭力，中芯國際大力擴產(chǎn)8英寸也給國產(chǎn)半導體設備提供了一個潛在舞臺，如果產(chǎn)品能夠與海外供應商相提并論，相信獲得中芯國際的大批量采用也只是時間問題。

中國的半導體材料領域與半導體設備相似，尤其是硅片行業(yè)。目前12英寸硅片全球前五家廠商占比達97.8%。IC Mtia數(shù)據(jù)顯示，2018年我國半導體硅片市場規(guī)模為172.1億元，年產(chǎn)能為2393百萬平方英寸，其中12英寸硅片產(chǎn)能約為201百萬平方英寸，8英寸硅片產(chǎn)能約為預計870百萬平方英寸。隨著中芯國際8英寸大幅擴產(chǎn)，國內(nèi)硅片廠商也將迎來發(fā)展機遇。
編輯：lyn