半導(dǎo)體存儲是存儲領(lǐng)域應(yīng)用領(lǐng)域最高、市場規(guī)模最大的存儲器件。按照停電后數(shù)據(jù)是否可以繼續(xù)保存在器件內(nèi)，半導(dǎo)體存儲器可分為掉電易失和掉電非易失器件；其中易失存儲器以靜態(tài)隨機(jī)存取存儲器(SRAM)、動態(tài)隨機(jī)存取存儲器(DRAM)為主。

不同分類的存儲器在性能、價格、容量等各個方面也大有不同。

而在眾多半導(dǎo)體存儲器中，市場規(guī)模最大的是DRAM和NAND Flash，市場規(guī)模均在數(shù)百億美元，其中DRAM2018年的市場規(guī)模已達(dá)到1000億美元。

DRAM：計算機(jī)系統(tǒng)的運行內(nèi)存

DRAM是動態(tài)隨機(jī)存取存儲器(Dynamic Random Access Memory的縮寫)，其主要特征是運算速度快，但掉電后數(shù)據(jù)會丟失，常應(yīng)用于系統(tǒng)硬件的運行內(nèi)存，一般用于計算機(jī)、手機(jī)的運行數(shù)據(jù)保存以及與CPU直接通訊。

在計算機(jī)、服務(wù)器的應(yīng)用領(lǐng)域，DRAM以內(nèi)存模組的形式出現(xiàn)。內(nèi)存模組由DRAM內(nèi)存顆粒(即內(nèi)存芯片)和內(nèi)存接口芯片以及配套的印制電路板組成。在手機(jī)等移動設(shè)備領(lǐng)域，DRAM直接以一顆芯片的形安裝在主板上。

DRAM按照產(chǎn)品分類可分為DDR/LPDDR/GDDR和傳統(tǒng)型(Legacy/SDR)DRAM。其中DDR/LPDDR為DRAM的應(yīng)用最廣的類型，主要應(yīng)用于計算機(jī)、服務(wù)器和移動設(shè)備上，兩者合計占DRAM應(yīng)用比例約90%。

現(xiàn)階段國內(nèi)DRAM芯片的先進(jìn)廠商為合肥長鑫，公司存儲內(nèi)存芯片自主制造項目宣布投產(chǎn)，一期設(shè)計產(chǎn)能每月12萬片晶圓，目前已經(jīng)實現(xiàn)對外供貨。另外，在DRAM芯片IP領(lǐng)域，國內(nèi)IP領(lǐng)先的芯動科技也已有所成，擁有DDR5/4/LPDDR5/4 PHY&Controller全套內(nèi)存接口解決方案，同時在全球范圍內(nèi)率先發(fā)布量產(chǎn)GDDR6 IP&GPU高帶寬存儲交互解決方案。

DRAM市場周期變化，目前處于上升周期

像所有存儲器一樣，DRAM價格變化呈現(xiàn)周期趨勢。如下所示，DRAM價格在2013年初到2016年中經(jīng)歷了一波價格下跌后開始一波上揚(yáng)，在2017年底到達(dá)高點，然后又連續(xù)跌了2年，到2019年底觸底?；仡櫳弦徊▋r格的上漲與下跌，其行情的變化主要來自于供需失配：

2017年，供給端，DRAM廠商同年將部分產(chǎn)能轉(zhuǎn)移至3D NAND，并無擴(kuò)產(chǎn)計劃；需求端，2017年無論是手機(jī)還是服務(wù)器銷量均跨上歷史高點，下游需求旺盛。供需失配的結(jié)果就是DRAM顆粒缺貨嚴(yán)重，全年價格一直處于上升趨勢。

從2018年開始，需求端手機(jī)銷量開始下滑，服務(wù)器銷量增速也開始下降，供給端則由于三大廠商開始逐步擴(kuò)產(chǎn)而增加供給。在新一輪的供需失配情況下，高昂的價格更加抑制了下游的需求，因此價格便一路下滑。

根據(jù)市場周期變化規(guī)律，經(jīng)過2019年觸底的DRAM市場，正經(jīng)歷上升發(fā)展期。

DRAM下游需求市場格局穩(wěn)定，持續(xù)增長

根據(jù)Gartner統(tǒng)計及預(yù)測，DRAM下游需求市場格局較為穩(wěn)定，移動端電子產(chǎn)品為首，服務(wù)器次之，兩者之和約為65%，個人電腦約為20%，且近年一直呈現(xiàn)緩慢下降趨勢。

目前DRAM市場上以DDR4與LPDDR產(chǎn)品為主，市占率之和約為90%。DDR5在未來將逐漸替代DDR4。利基型DRAM市場規(guī)模將進(jìn)一步縮小，GDDR的市場規(guī)模則會有些許增加。DDR系列產(chǎn)品主要應(yīng)用于個人計算機(jī)與服務(wù)器，LPDDR則應(yīng)用于移動端電子產(chǎn)品。GDDR負(fù)責(zé)圖像處理領(lǐng)域，在手機(jī)與計算機(jī)上均有應(yīng)用。

根據(jù)IDC預(yù)測，DDR5的需求將逐步增長，在DRAM市場的占有率將于2021年達(dá)到25%，在2022年進(jìn)一步上升至44%。盡管在供給端國內(nèi)IP商已提供速率高至6.4Gbps的DDR5/LPDDR5解決方案，需求端DDR5、LPDDR5應(yīng)用的服務(wù)器、移動手機(jī)都在增長，但供需雙方尚未形成良好的內(nèi)部循環(huán)體系，需求側(cè)慣性尋找國外技術(shù)，供需資源和潛力沒有得到充分發(fā)揮，因此未來DDR5市場也將是國內(nèi)內(nèi)存廠商的重要方向。

2020年，由于疫情影響,企業(yè)縮減開支、個人推遲消費可能導(dǎo)致計算機(jī)、電子消費市場短期低迷，但長期來看，疫情解鎖了企業(yè)遠(yuǎn)程辦公、學(xué)校在線教育等需求，將拉動云服務(wù)需求增長，推動云數(shù)據(jù)中心超級計算機(jī)需求提升；5G建設(shè)將帶動基站服務(wù)器與5G移動手機(jī)需求量增加；云端游戲不斷推陳出新，對終端畫面處理能力要求也有所提升。因此，DRAM的需求量將持續(xù)增長。

這對擁有DDR/LPDDR和GDDR先進(jìn)技術(shù)的國內(nèi)企業(yè)而言，也是消費型市場國產(chǎn)替代的機(jī)遇。如擁有國產(chǎn)自主研發(fā)DRAM存儲器的合肥長鑫、擁有全球領(lǐng)先DDR5/LPDDR5和GDDR6 IP的芯動科技，都將成為這場存儲逐力賽中的黑馬。
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